Cash-flow
Définition Rapide :
Le « Cash-Flow » est la quantité nette de trésorerie générée ou utilisée par une entreprise au cours d’une période donnée, reflétant ses opérations, ses investissements et ses activités de financement.
Définition Détaillée :
Le « Cash-Flow, » ou flux de trésorerie, est un indicateur clé utilisé en comptabilité pour évaluer la santé financière d’une entreprise et sa capacité à générer des liquidités. Il se calcule en considérant les entrées et sorties d’argent liées aux opérations opérationnelles, aux investissements et aux activités de financement.
Points Importants concernant le Cash-Flow :
- Opérations Opérationnelles : Le Cash-Flow opérationnel mesure la capacité d’une entreprise à générer de la trésorerie à partir de ses activités principales, en prenant en compte les revenus et les coûts d’exploitation.
- Investissements : Le Cash-Flow lié aux investissements reflète les flux de trésorerie associés à l’achat et à la vente d’actifs, tels que des équipements, des propriétés ou des investissements financiers.
- Activités de Financement : Le Cash-Flow lié aux activités de financement concerne les flux de trésorerie résultant des transactions avec les actionnaires et les créanciers, comme les emprunts, les remboursements de dettes et les dividendes.
- Positif vs Négatif : Un Cash-Flow positif indique que l’entreprise génère plus de trésorerie qu’elle n’en utilise, ce qui est généralement souhaitable. Un Cash-Flow négatif peut signaler des défis financiers.
- Indicateur de Liquidité : Le Cash-Flow est un indicateur crucial de la liquidité d’une entreprise, montrant sa capacité à faire face à ses obligations financières et à investir pour sa croissance.
- Utilisation dans l’Analyse Financière : Les investisseurs et les analystes utilisent le Cash-Flow pour évaluer la performance opérationnelle d’une entreprise et sa capacité à générer des rendements pour les actionnaires.
En résumé, le Cash-Flow offre une vision holistique des mouvements de trésorerie d’une entreprise, fournissant des informations essentielles pour la prise de décision financière et l’évaluation de sa stabilité financière.